Ηράκλειο: 19oC

Η «ακτινογραφία» των τραπεζικών αποτελεσμάτων στο 9μηνο του 2023

11.11.2023, 12:48

Με βάση τις εκτιμήσεις των αναλυτών

Καθαρά κέρδη ύψους 2,8 δισ. ευρώ πέτυχαν οι τέσσερις συστημικές τράπεζες στο εννεάμηνο Ιανουαρίου- Σεπτεμβρίου του 2023 και με βάση τις εκτιμήσεις των αναλυτών τα συνολικά κέρδη για το σύνολο του 2023 αναμένεται να προσεγγίσουν τα 4 δισ. ευρώ και να διαμορφωθούν περί τα 3,8 δισ. ευρώ.

Το 2022 η κερδοφορία του κλάδου έφτασε τα 3,6 δισ. ευρώ, μετά φόρων, έναντι ζημιών 4,8 δισ. ευρώ το 2022, ενώ οι τράπεζες το 2022 παρουσίασαν προ φόρων κέρδη 4,57 δισ. ευρώ, έναντι ζημίας 4,44 δισ. ευρώ το 2021.

Καθαρά κέρδη 791 εκατ. ευρώ κατέγραψε στο 9μηνο 2023 η Εθνική Τράπεζα, από 680 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2022.

Τα κέρδη της Eurobank διαμορφώθηκαν στα 980 εκατ. ευρώ, η Πειραιώς πέτυχε κέρδη 577 εκατ. ευρώ και η Alpha Bank εμφάνισε κέρδη 490 εκατ. ευρώ από 309 εκατ. ευρώ το αντίστοιχο περυσινό διάστημα.

Στην ισχυρή κερδοφορία των τραπεζών συντέλεσε και η άνοδος των επιτοκίων. Για την ακρίβεια, η κυριότερη πηγή για τα υψηλά κέρδη των τραπεζών είναι η ραγδαία αύξηση των επιτοκίων της ΕΚΤ.

Το 2023 ξεκίνησε με θετικά επιτόκια της τάξης του 1,5% και έφτασαν στο 4%, το υψηλότερα επίπεδο από την εισαγωγή του ενιαίου νομίσματος, από το ιστορικό χαμηλό που ήταν μόλις 14 μήνες πριν στο -0,5%.

Οι τέσσερις συστημικές τράπεζες στο εννεάμηνο Ιανουαρίου- Σεπτεμβρίου 2023 παρουσίασαν καθαρά έσοδα από τόκους 6,107 δισ. ευρώ, από 3,820 δισ. ευρώ το αντίστοιχο περυσινό εννεάμηνο, καταγράφοντας αύξηση 59,89%. Η Εθνική παρουσίασε έσοδα από τόκους ύψους 1,640 δισ. ευρώ, από 948 εκατ. ευρώ το εννεάμηνο του 2022, η Eurobank 1,601 δισ. ευρώ, από 1,031 δισ. ευρώ, η Πειραιώς 1,466 δισ. ευρώ, από 922 εκατ. ευρώ και η Alpha Bank 1,340 δισ. ευρώ, από 919 εκατ. ευρώ το αντίστοιχο περυσινό διάστημα.

Την ίδια ώρα τα καθαρά έσοδα προμηθειών για τις τέσσερις τράπεζες ανήλθαν στο 9μηνο στα 1,372 δισ. ευρώ ( Eurobank 403 εκατ., Πειραιώς 403 εκατ., Alpha Bank 293 εκατ. και Εθνική 273 εκατ. ευρώ), έναντι 1,288 δισ. ευρώ στο αντίστοιχο 9μηνο του 2022, αυξημένα κατά 6,5%.

Όσον αφορά τον δείκτη των NPEs, η Εθνική μείωσε τον δείκτη στο 3,7% των δανείων ο οποίος τώρα κινείται στον μέσο όρο της Ευρώπης, η Eurobank στο 4,9 %, από 5,6% το αντίστοιχο περυσινό εννεάμηνο, η Πειραιώς στο 5,5% από 8,8% και η Alpha Bank στο 7,2% από 7,6%.

Σε ότι αφορά την πορεία των μετοχών των τεσσάρων τραπεζικών μετοχών και σε επίπεδο κεφαλαιοποιήσεων στην πρώτη θέση της κατάταξης βρίσκεται η Eurobank με χρηματιστηριακή αξία στα 5,7 δισ. ευρώ και ακολουθούν η Εθνική με 5,1 δισ. ευρώ, η Πειραιώς με 3,5 δισ. ευρώ και η Alpha Bank με αξία 3,4 δισ. ευρώ. Η συνολική κεφαλαιοποίηση των τεσσάρων τραπεζικών μετοχών ανέρχεται στα 17,568 δισ. ευρώ από 11,468 δισ. ευρώ στα τέλη του 2022, αυξημένη κατά 6,1 δισ. ευρώ.

Τη μεγαλύτερη άνοδο, από τις αρχές του έτους, καταγράφει η μετοχή της Πειραιώς (+94,02%) και ακολουθούν η Εθνική (+47,10%), η Eurobank (+45,02%) και η Alpha Bank (+43,20%).

Ελληνικές τράπεζες “ψηφίζουν” οι διεθνείς επενδυτικοί οίκοι

Ιδιαίτερα ισχυρά χαρακτηρίζουν τα αποτελέσματα των ελληνικών τραπεζών οι διεθνείς επενδυτικοί οίκοι και δίνουν τιμές- στόχους για τις τραπεζικές μετοχές πολύ υψηλότερες από τα τρέχοντα επίπεδα.

Οι ελληνικές τράπεζες ξεπέρασαν τις εκτιμήσεις σύμφωνα με την JP Morgan και δίνει σύσταση overweight και υψηλές τιμές – στόχους.

Σε αυτό το πλαίσιο, ο επενδυτικός οίκος για την Εθνική και τη Eurobank, δίνει τιμές -στόχους στα 8,10 ευρώ και στα 2,60 ευρώ, αντιστοίχως, ενώ για την Alpha Bank διατηρεί τη σύσταση overweight για τη μετοχή, με τιμή στόχο στα 2,20 ευρώ.

Το γ’ τρίμηνο του 2023 ήταν άλλο ένα ισχυρό τρίμηνο για τις ελληνικές τράπεζες που ξεπέρασαν τις εκτιμήσεις, σχολιάζει η Deutsche Bank, χάρη στα υψηλότερα του αναμενόμενου βασικά έσοδα. Όπως αναφέρουν οι αναλυτές οι κεφαλαιακές θέσεις ενισχύθηκαν και η κερδοφορία παρέμεινε ισχυρή.

Σε αυτό το πλαίσιο, η Deutsche Bank δίνει τιμή στόχο στα 2 ευρώ και σύσταση buy για την Alpha Bank, για την Εθνική 7,1 ευρώ και σύσταση Hold και για την Πειραιώς 3,3 ευρώ και σύσταση Hold. Οι ελληνικές τραπεζικές μετοχές είναι ακόμη σε υψηλό discount σε σχέση με τις τράπεζες της ευρωζώνης, με δεδομένο τον υψηλότερο δείκτης αποδοτικότητας των ιδίων κεφαλαίων τους, σύμφωνα με την JP Morgan.

Ιδιαίτερα θετικό θεωρεί το γ’ τρίμηνο για τις ελληνικές τράπεζες ο αμερικανικός οίκος Goldman Sachs, υποστηρίζοντας πως υπάρχει σημαντική μακροπρόθεσμη αξία. Δίνει σύσταση Βuy για την Εθνική και την Πειραιώς, Neutral για τη Eurobank, με τις τιμές στόχους για τις μετοχές τους να διαμορφώνονται για την Εθνική στα 8,40 ευρώ (+49,7%), για την Πειραιώς στα 4,20 ευρώ (+43,8%) και τη Eurobank στα 1,90 ευρώ (+22,6%).

Οι μετοχές των ελληνικών τραπεζών διαπραγματεύονται με discount έως 26% σε όρους P/TBV, με βάση τις εκτιμήσεις του 2024, σε σχέση με τον ευρωπαϊκό κλάδο και με discount 5%, και σε όρους p/e (με βάση εκτιμήσεις του 2024), σύμφωνα με την Εθνική Χρηματιστηριακή, η οποία τονίζει ότι οι ελληνικές τράπεζες εξέπεμψαν ισχυρή εικόνα και στο γ’ τρίμηνο του 2023. Επιπλέον, η ποιότητα του ενεργητικού συνέχισε να βελτιώνεται με τον μέσο δείκτη NPE να μειώνεται κατά 57 μ.β., λόγω των οργανικών ενεργειών καθώς και των πωλήσεων NPE. Οι ελληνικές τράπεζες διατήρησαν σταθερά τα κεφάλαιά τους και την άφθονη ρευστότητά τους, τα οποία μπορούν να συνεχίσουν να επενδύονται σε περιουσιακά στοιχεία υψηλότερης απόδοσης.

Πηγή: ΑΠΕ-ΜΠΕ

πριν από 3 λεπτά
Κρήτη

Κρήτη: Συνελήφθη 32χρονος ως ο διακινητής των 13 μεταναστών που εντοπίστηκαν νότια της Γαύδου

Διαβάστε περισσότερα
πριν από 8 λεπτά
Ελλάδα

Κλήρωση ΛΟΤΤΟ 2665: Αυτοί είναι οι τυχεροί αριθμοί που κερδίζουν

Διαβάστε περισσότερα
πριν από 17 λεπτά
Κόσμος

Πέθανε η σπουδαία ηθοποιός Νταϊάν Κίτον

Διαβάστε περισσότερα
πριν από 27 λεπτά
Κρήτη

Κολοκυθόσουπα κρεμώδης και αρωματική

Διαβάστε περισσότερα
πριν από 28 λεπτά
Κόσμος

Αποχαιρετιστήριο πάρτι του Σαρκοζί πριν διαβεί την πόρτα της φυλακής

Διαβάστε περισσότερα
πριν από 32 λεπτά
Κόσμος

Η ισοπεδωμένη Γάζα έπειτα από δύο χρόνια αδιάκοπων βομβαρδισμών μέσα από ένα βίντεο!

Διαβάστε περισσότερα
πριν από 35 λεπτά
Αθλητικά

ΟΦΗ: Οι δηλώσεις Ράλλη για το κρητικό ντέρμπι και η τιμητική κίνηση προς την Αναγέννηση

Διαβάστε περισσότερα
πριν από 39 λεπτά
Ελλάδα

Αλλάζει ο τρόπος πληρωμής των ενοικίων – Πώς θα καταβάλλονται από το 2026

Διαβάστε περισσότερα
πριν από 47 λεπτά
Ελλάδα

Επεισοδιακή καταδίωξη στον Βόλο: Ιδιοκτήτης αυτοκινήτου κυνήγησε τους δράστες που έκλεψαν το όχημά του

Διαβάστε περισσότερα
πριν από 54 λεπτά
Κρήτη

Κρήτη: Σε επιφυλακή το Λιμενικό – Φόβος για νέες μεταναστευτικές ροές στο νησί

Διαβάστε περισσότερα

CretaOne TV

Δείτε όλα τα βίντεο του CretaOne TV εδώ

Παρακολουθήστε τώρα →